机制创新

2016年4月20日,北京市交通委员会代表北京市政府与我公司正式签署了 《北京市轨道交通授权经营协议》 ,标志着我市轨道交通投融资体制机制进入了授权经营模式的新阶段。该协议结合我市轨道交通实际情况,创造性地提出授权(Authorize)-建设(Build)-运营(Operate)的 ABO模式。即京投公司履行我市轨道交通业主职责,整合各类市场主体资源,提供城市轨道交通项目的前期规划、投融资、建设、运营、土地资源开发经营等一系列全产业链整体服务。政府履行规则制定、绩效考核等职责,同时支付京投公司相应的授权经营服务费,2016年度授权经营服务费已落实到位。

资金保障

2016年,公司实现计划内建设资金及时足额到位,资金到账共计700.17亿元,其中轨道交通授权经营服务费270.26亿元,融资资金275.74亿元,其他资金共计 154.17亿元。

贷款招标

在新的ABO政策条件下,2016年度完成了包括六号线西延、十六号线二期、八号线三期南延等八条线路的贷款招标工作,金额共计669.91亿元。本次招标涉及金额之大、线路之多均为史上之最,保障了我市轨道交通新线建设的资金供给,树立了新形势下公司在资本市场中的良好形象、奠定了未来项目融资的长期基础。本次新增贷款在合同期内预计每年平均节约3.45亿,合同执行完毕后节约成本总额可达到92.36亿元。

债券发行

2016年11月1日,公司成功发行企业债券30亿元,期限为(1+1+1+1+1)年期,即在每个计息年度末附发行人票面利率调整选择权、投资人回售选择权及发行人转售选择权。本期企业债券票面利率仅为2.99%,票面利率低于同期1年期上海银行间同业拆放利率 (SHIBOR) ,预计每年节约融资成本0.528亿元。同时,我公司也成为第一家发行企业债券票面利率低于3%的地方国有企业。

成本节约

公司在传统银行贷款基础上,综合运用银行表外融资、债券融资、融资租赁等多种融资品种,有效降低了公司的融资成本。截至2016年末,公司全年实际节约融资额达8.64亿元,当年新增融资综合成本率为2.19%,较长期贷款基准利率4.90%下浮了55.32%。

公司通过招标对745.62亿元存量债务进行贷款利率下浮调整,全部执行基准下浮10%的贷款利率,待合同执行完毕预计节约利息支出60.12亿元。

加强境外资金管理,积极配置12只境外美元债券,总金额3.91亿美元,债券综合收益率3.52%。

计划引领

作为融资工作的 “排头兵” ,公司继续加强综合计划管理职能,在认真编制全年综合计划的基础上,以半年度、月度为时间节点不断精细资金计划、合理安排资金调度,保障全年各项目资金需求,避免无效融资及大额资金沉淀。同时,依托经营项目投资评审会,控制项目投资风险,追踪项目进展及资金使用。